Im Jahr 1916 ist Peking der gesellschaftliche Dreh- und Angelpunkt in China. Die Bürger wollen in der Metropole mit immer neuen Spektakeln unterhalten werden. In diesem Zusammenhang haben neuartige Zauber-Shows im Land der aufgehenden Sonne zu dieser Zeit massiven Zulauf. Zu führt es auch den Magier Zhang Xian (Tony Leung) in die Hauptstadt, wo er den anderen Zauberern durch seine spektakulären Tricks sofort die Show stiehlt. So wird auch der einflussreiche Kriegsherr Lei Bully Lei (Lau Ching-Wan) auf Xian aufmerksam und engagiert diesen, damit er seine Konkuie Liu-Yin unterhalten soll, die der rücksichtlose Machtmensch entführt hat und nun zu seiner Ehefrau machen will. Was Lei aber nicht weiß ist, dass Xian der Verlobte von Yin war und diese nun mit Hilfe seiner Magie aus den Klauen des Kriegstreibers befreien will. Es beginnt ein Spiel mit mehr als nur einem doppelten Boden.
